В этой статье мы будем разбираться с ликвидацией на криптобиржах. Посмотрим, что это такое, как её избежать и что может произойти, если не предусмотреть этот процесс.
Что такое ликвидация?
На криптобиржах есть такое понятие, как маржинальная торговля, можно выразиться по-другому. Это торговля с маржой (обеспечением). Те., трейдер берет у биржи заемные средства (кредитное плечо), чтобы сделка принесла ему больше прибыли. Однако при неправильных расчетах можно понести огромные потери!
У каждой криптобиржи есть свои требования для маржи. У каждого пользователя на счете должны быть средства, чтобы позиции не закрывались. У большинства платформ это 20%. Т.е., цена активов конкретного трейдера обязана составлять от 20% займа.
Так вот, когда баланс маржинального счета опускается ниже уровня, который установлен криптобиржей, это означает, что стоимости залоговых активов трейдера не хватает, чтобы поддержать активную позицию.
В результате она автоматически закрывается, и трейдер несет убытки. Однако кроме автоматической ликвидации есть ещё и принудительная. У трейдера может остаться задолженность. Тогда криптобиржа в принудительном порядке начнет продавать все его имеющиеся активы, чтобы возместить долг.
Важно. Если решили при торговле использовать средства криптобиржи, всегда следует учитывать риск ликвидации.
Как избежать ликвидации
Каждый трейдер может по-своему решать эту проблему.
Перечислим основные правила для трейдеров-новичков:
- Кредитное плечо. Пока не наберетесь опыта, используйте минимальное плечо. Да, прибыль будет небольшой, но ведь вы пока делаете первые шаги. Значит, главное, минимизировать крупные потери.
- Стоп-лосс ордер. Установите уровень убытков. Как только он будет достигнут, позиция закроется в авторежиме и потери будут минимальными.
- Уровень маржи. Всегда контролируйте средства на счете, чтобы поддерживать открытые позиции.
- Рынок. Следите за новостями, наблюдайте за ситуацией на рынке, чтобы предотвратить внезапные убытки. В зависимости от текущей ситуации можно корректировать позиции.
- Диверсификация. Не рекомендуется все инвестировать в одну позицию.
- Потери. Заранее определитесь, сколько готовы потерять. Никогда не нарушайте этого ограничения.
- Высокая волатильность. Если видите, что рынок «трясет» и цены скачут то вверх, то вниз, уменьшайте объемы позиций или просто «переждите бурю».
Сколько можно потерять, если не предотвратить ликвидацию
Сказать, какую сумму трейдер точно потеряет, невозможно. Потому что на потери зависят от 3-х факторов:
- Размера кредитного плеча. Какой займ трейдер взял у криптобиржи.
- Волатильности рынка.
- Текущей цены активов.
Трейдер может потерять:
- Весь маржинальный депозит. Вы внесли определенную сумму, допустим, $300, в качестве маржи, не установили стоп-лосс (смотрите ниже) и ошиблись с движением рынка. Он пошел в обратную сторону и как только дойдет до цены ликвидации, потеряете всю сумму.
- Больше маржинального депозита. При сильной волатильности вы можете уйти в отрицательный баланс. Потеряете не только маржинальный депозит, но еще и останетесь должны криптобирже! Придется возмещать задолженность.
- При экстремальных условиях на рынке либо технических сбоях. Криптобиржа имеет право ликвидировать позиции трейдеров в принудительном порядке, а это может привести к убыткам.
Чуть выше мы уже упоминали о такой стратегии, как стоп-лосс, которая устанавливает уровень убытков и делает потери трейдера минимальными. Поясним все на одном примере.
Пример.
Предположим, вы трейдер и на вашем счете имеется $5000. Вы приняли решение о начальной марже в $100, но создаете позицию с помощью кредитного плеча 10Х в $1000! Для минимизации убытков устанавливаете стоп-лосс, который будет ниже входной цены на 2,5%.
Допустим, что сделка была ошибочной и все пошло не так, как вы планировали. Сколько потеряете? $25 (2,5% от 1000), потому что был стоп-лосс и позиция автоматом закрылась. Если бы его не было, потери составили бы $100, т.е., в 4 раза больше.
